бобков

Министерство образования и науки Российской Федерации

 

Экономики, бизнеса и права

Финансов, бухгалтерского учета, анализа и аудита

 

«Утверждаю»

»

)

г.

 

 

дисциплины

«КОРПОРАТИВНЫЕ ФИНАНСЫ»

«Менеджмент»

«Управление проектами и программами»

магистр

Форма обучения – очная

1

2

 

Практические

Самостоятельная

90 час.

час.)

ПК-6

г.

 

г.

 

 

При разработке рабочей программы учебной дисциплины в основу положены:

ФГОС ВО по направлению подготовки 38.04.02 «Менеджмент», квалификация магистр, утвержденный Министерством образования РФ 30.03.2015 г., номер государственной регистрации 322.

г., протокол № ___

г.

)

Бобков А.Н.

 

__________________________ _______________

 

 

г.

   проф. Аношина Ю.Ф.

 

   20____г.

   

 

 

 

 

 1. ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ ОСВОЕНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ

сформировать компетенции в области принятия финансово-инвестиционных решений в компании, освоить инструментарий анализа их эффективности и целесообразности, модели финансового управления организацией.

я параметров финансовых рынков.

изучения дисциплины являются:

формирование у магистрантов целостного представления о корпоративных финансах, овладение формами, методами и инструментами управления финансовыми потоками и способами реализации финансовой политики на уровне корпорации и предприятия, отрасли в целом;

овладение современными знаниям о финансовой системе корпорации, роли и значении финансов в повышении эффективности ее деятельности, финансовом менеджменте, методике разработки финансовой политики корпоративной структуры;

овладение знаниями о формировании и целенаправленном использовании финансовых ресурсов корпорации, о роли и месте корпоративных финансов в системе социально-экономических отношений и формировании социально ориентированной рыночной экономики;

изучение системы мобилизации и формирования финансовых ресурсов корпорации, финансово-экономических механизмов и методов оценки экономического потенциала корпорации;

выработка умений применять полученные знания в профессиональном решении задач и проблем корпорации по формированию собственного капитала.

 

Данный курс является важным инструментарием для формирования у студентов навыков эффективной работы и профессионального решении задач и проблем корпорации, развития его аналитического и критического мышления при оценке экономического потенциала корпорации и разработке финансовой политики организационной структуры.

 

 

2. МЕСТО ДИСЦИПЛИНЫ В СТРУКТУРЕ ООП

.

должен освоить основные дисциплины базовых и вариативных частей общенаучного и профессионального цикла.

и реализовывать практические задачи.

 

ОК-3

 

».

 

3.ТРЕБОВАНИЯ К РЕЗУЛЬТАТАМ ОСВОЕНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ

адекватное представление о состоянии, развития и решении проблем в данной области.

Процесс изучения дисциплины направлен на формирование следующих компетенций (согласно ФГОС):

Код компетенции

Наименование компетенции

ПК-6

Способность использовать современные методы управления корпоративными финансами для решения стратегических задач

Проведение оценки эффективности проектов с учетом фактора неопределенности

 

должен:

уметь:

выявлять перспективные направления научных исследований, обосновывать актуальность, теоретическую и практическую значимость исследуемой проблемы, формулировать гипотезы, проводить эмпирические и прикладные исследования;

.

знать:

современные теории корпоративных финансов.

владеть навыками:

навыками самостоятельной научной и исследовательской работы;

.

 

УРОВНИ СФОРМИРОВАННОСТИ КОМПЕТЕНЦИЙ ПО УЧЕБНОЙ ДИСЦИПЛИНЕ «Корпоративные финансы»

(ПК),

Краткое содержание/определение.

Допороговый уровень:

теоретические основы краткосрочной и

;

основные подходы к формированию эффективных корпоративных стратегий в различных сферах и видах бизнеса;

особенности управления денежными потоками на корпоративном уровне;

ности предприятия на основе исчисленных коэффициентов;

разрабатывать финансовые планы отдельных предприятий и компаний; разрабатывать и оценивать эффективность корпоративных стратегий.

навыками составления основных финансовых документов и проведением анализа финансовых результатов; навыками применения способов оптимизации денежных потоков.

Пороговый уровень:

основы моделирования результатов финансовой деятельности; методы оценки влияния финансовой деятельности на достижение стратегических целей.

диагностировать состояние корпоративных финансов и проектировать эффективные управленческие решения в сфере общего и стратегического менеджмента;

использовать методы оптимизации, проводить анализ финансовой деятельности; оперативно управлять движением финансовых средств.

технологиями и инструментами проектирования корпоративных стратегий с учетом доступных ресурсов и социально-экономических ограничений;

подходами и инструментами рационального использования финансовых ресурсов в корпоративных структурах.

 

4.Структура и содержание дисциплины.

4.1. Общая трудоемкость дисциплины составляет 3 зачетных единицы (108 ак.час., из них аудиторных 18 ак.час.)

п\п

 

 

 

Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра)

инансовая политика корпорации

 

Сущность и организация корпоративных финансов

 

ПК-6

Финансовые ресурсы и капитал корпорации

 

 

ПК-6

Финансовая политика корпорации

Тема 4. Оперативная финансовая работа

 

 

ПК-6

, финансовые риски и инвестиционная деятельность корпорации

Управление затратами и финансовыми результатами корпорации

 

ПК-6

Тема 6. Управление активами организации

ПК-6

ПК-6

Тема 8. Финансовое планирование и прогнозирование в корпорации

ПК-6

ПК-6

Реферат, тест, контрольная работа, доклады, эссе

 

Учебно-тематический план для очно-заочного обучения

 

п\п

 

 

 

Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра)

инансовая политика корпорации

 

Сущность и организация корпоративных финансов

 

ПК-6

Финансовые ресурсы и капитал корпорации

 

 

ПК-6

Финансовая политика корпорации

Тема 4. Оперативная финансовая работа

 

 

ПК-6

, финансовые риски и инвестиционная деятельность корпорации

Управление затратами и финансовыми результатами корпорации

 

ПК-6

Тема 6. Управление активами организации

ПК-6

ПК-6

Тема 8. Финансовое планирование и прогнозирование в корпорации

ПК-6

ПК-6

Реферат, тест, контрольная работа, доклады, эссе

 

 

заочного обучения

 

 

п\п

 

 

 

Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра)

инансовая политика корпорации

 

Сущность и организация корпоративных финансов

 

ПК-6

Финансовые ресурсы и капитал корпорации

 

 

ПК-6

Финансовая политика корпорации

Тема 4. Оперативная финансовая работа

 

 

ПК-6

, финансовые риски и инвестиционная деятельность корпорации

Управление затратами и финансовыми результатами корпорации

 

ПК-6

Тема 6. Управление активами организации

ПК-6

ПК-6

Тема 8. Финансовое планирование и прогнозирование в корпорации

ПК-6

ПК-6

Реферат, тест, контрольная работа, доклады, эссе

 

СОДЕРЖАНИЕ ДИСЦИПЛИНЫ

СОДЕРЖАНИЕ РАЗДЕЛОВ ДИСЦИПЛИНЫ

 

инансовая политика корпорации

 

Теоретические основы построения финансовой политики корпорации

Финансы как социально-экономическая категория. Роль и место финансов в системе социально-экономических отношений и формировании социально ориентированной рыночной экономики. Функции корпоративных финансов и их комплексное использование. Содержание и особенности реализации контрольной функции. Стимулирующая функция финансов. Необходимость повышения воспроизводственной роли финансов корпорации и их регулирующего воздействия в экономике: в стимулировании инновационной деятельности предприятий и корпораций, в реализации резервов роста производства и повышении его рентабельности, в обеспечении эффективного кругооборота ресурсов предприятий и корпораций. Финансовое стимулирование экономического роста на микро- и макроуровне. Правовая среда финансовой политики. Финансы предприятий и корпораций как основа финансовой системы и повышения ее эффективности. Перспективы развития финансовой системы в едином комплексе смешанной экономики.

 

Финансовые ресурсы и капитал корпорации

 

Финансовая политика корпорации

Определение финансовой политики и её значение в развитии корпорации. Задачи финансовой политики. Финансовая стратегия и финансовая тактика. Рациональное сочетание доходности и риска. Выбор способов финансирования корпорации. Диагностика финансового состояния как основа модели механизма эффективного управления финансами. Цели и задачи формирования финансовой политики. Принципы и основные этапы формирования финансовой политики. Перспективы развития корпорации. Определение потребности и обеспечение финансовыми ресурсами. Критерии оценки эффективности финансовой политики корпорации. Динамика рыночной стоимости корпорации.

 

Контрольные вопросы по разделу:

Каковы функции корпоративных финансов и их использование?

Каковы основные финансовые результаты деятельности корпорации?

Назовите основные элементы собственного капитала корпорации.

эффективность финансовой политики корпорации?

, финансовые риски и инвестиционная деятельность корпорации

Управление затратами и финансовыми результатами корпорации

Текущие издержки и классификация затрат. Прямые и косвенные, постоянные и переменные затраты. Общепроизводственные расходы. Затраты на производство и реализацию продукции. Основные факторы снижения затрат. Операционный анализ и оптимизация себестоимости продукции. Зависимости между изменениями объема производства, продаж, затрат и чистой прибыли. Порог рентабельности, операционный рычаг, запас финансовой прочности. Варианты расчета точки безубыточности. Чувствительность прибыли к изменению объема продаж — сила воздействия операционного рычага. Выручка от реализации продукции и предпринимательский доход. Доходы от основной деятельности и прочие доходы. Планирование выручки от реализации и факторы её роста. Экономическое содержание, функции и виды прибыли. Планирование и распределение прибыли корпорации. Методы планирования прибыли. Факторы роста прибыли. Участники распределения прибыли: государство, собственники, хозяйствующий субъект. Принципы формирования дивидендной политики.

 

Управление активами организации

Понятие и классификация активов. Собственность и имущество предприятия, отражаемые в балансе. Капитал и активы корпорации. Модели оценки оптимальной структуры капитала корпорации. Внеоборотные активы корпорации, их состав и структура. Основной капитал, основные средства, основные фонды. Прямые инвестиции как способ воспроизводства основных фондов. Источники и порядок финансирования капитальных вложений. Фондоотдача и факторы её роста. Рентабельность производства в системе оценки эффективности использования активов. Оборотные активы, их состав и структура. Операционный, производственный и финансовые циклы хозяйствующего субъекта. Принципы организации оборотных средств. Определение потребности корпорации в оборотных средствах. Оборотный капитал и источники его финансирования. Скорость оборота оборотных активов как показатель эффективности их использования. Оборотные средства как инструмент управления запасами в организации. Нормы запасов и методики их расчетов. Расходы по формированию и содержанию запасов. Основные принципы управления дебиторской задолженностью. Оценка реального состояния дебиторской задолженности. Формы расчетов и ценообразование в механизме управления дебиторской задолженностью. Факторинг и коммерческое кредитование. Состав и структура денежных активов. Модели определения оптимального остатка денежных активов в планируемом периоде. Методы управления остатком денежных средств. Управление нематериальными активами.

 

Финансовый риск-менеджмент

Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски. Характеристика финансовой макро- и микросреды. Финансовые риски как угроза денежных потерь. Предпринимательский риск и конкурентная экономика. Классификация предпринимательских рисков. Распределение рисков по определенным признакам для достижения установленных целей. Место отдельных рисков в их общей системе и возможность применения соответствующих методов управления ими. Финансовое состояние предприятия и риск банкротства. Структура баланса предприятия и её оценка. Системы критериев распознания надвигающегося банкротства. Количественные методы оценки вероятности банкротства. Модель Альтмана.

 

Финансовое планирование и прогнозирование в корпорации

Цели, задачи и роль финансового планирования и прогнозирования в системе корпоративного управления. Прогнозная финансовая информация и построение прогнозов. Сущность финансового планирования. Компромисс желаний, возможности и риска. Финансовый план как важнейший элемент бизнес-плана. Виды и содержание финансовых планов. Принципы и методы финансового планирования. Стратегическое финансовое планирование и развитие бизнеса. Текущее финансовое планирование. Прогнозный баланс. Планирование доходов и расходов. Бюджетирование как инструмент финансового планирования в организации. Принципы построения системы бюджетирования. Центры финансовой ответственности. Основные бюджеты корпорации. Анализ исполнения сводного бюджета. Оперативное финансовое планирование, его цели и задачи. Обеспечение ликвидности и платежеспособности. Платежный календарь. Планирование движения денежной наличности.

 

Тема 9. Инвестиции и инвестиционная деятельность корпорации

Сущность и значение инвестиций. Классификация и структура инвестиций. Инвестиционная политика корпораций. Правила инвестирования. Принципы оценки эффективности инвестиционных решений. Инвестиционная привлекательность. Инвестиции корпораций в основной капитал и внеоборотные активы. Порядок и методы финансирования капитальных вложений. Финансовые инвестиции и управление портфелем ценных бумаг. Портфельные инвестиции и сопровождающие их риски.

Контрольные вопросы по разделу:

Охарактеризуйте соотношение издержек как фактор обеспечения устойчивого финансового состояния корпорации.

Назовите функции оборотных средств и источники их формирования.

Перечислите показатели эффективности использования оборотных средств.

Перечислите основные модели оценки оптимальной структуры капитала корпорации.

Какими показателями характеризуются основные средства корпорации

и их участие в формировании стоимости товара?

Дайте характеристику инвестиций в основной капитал. Каковы их функции?

Охарактеризуйте основные задачи разработки финансового плана и методику его составления.

Что включает в себя система показателей финансовой устойчивости корпорации?

Какие существуют меры по управлению совокупным риском корпорации?

В чем состоит суть диверсификации фондового портфеля корпорации?

 

 

4.3 Практические занятия

Финансовые ресурсы и капитал корпорации

 

Тема 4. Оперативная финансовая работа

 

Управление затратами и финансовыми результатами корпорации

 

Тема 6. Управление активами организации

Тема 8. Финансовое планирование и прогнозирование в корпорации

Рассмотрение практических ситуаций и задач по теме с целью усвоения теоретического материала

 

. Самостоятельная работа

 

работа студентов осуществляется по заданиям преподавателя с привлечением банков электронных данных по дисциплине

Основные темы для самостоятельной работы студентов (домашние задания)

и место финансов в системе социально-экономических отношений.

Рассмотреть источники финансирования инвестиционной и финансовой деятельности организации.

ринципы и этапы формирования финансовой политики в организации.

арианты расчета точки безубыточности.

Охарактеризовать основные модели оценки оптимальной структуры капитала корпорации.

Оценить степень иинвестиционной привлекательности проекта.

 

 

5. ОБРАЗОВАТЕЛЬНЫЕ ТЕХНОЛОГИИ

.

 

 

6. ОЦЕНОЧНЫЕ СРЕДСТВА ДЛЯ ТЕКУЩЕГО КОНТРОЛЯ УСПЕВАЕМОСТИ, ПРОМЕЖУТОЧНОЙ АТТЕСТАЦИИ ПО ИТОГАМ ОСВОЕНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ И УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ САМОСТОЯТЕЛЬНОЙ РАБОТЫ СТУДЕНТОВ

оценивается путем проведения текущего контроля при выполнении практических заданий.

в течение обучения являются:

тестирование (тестовые задания по ключевым темам читаемой дисциплины);

контрольные работы по оценке освоения обучающимися материалов дисциплины

подготовка докладов и написание рефератов.

.

Фонд оценочных средств (ФОС) создается в соответствии с требованиями ФГОС ВО для аттестации обучающихся на соответствие их учебных достижений по этапным требованиям соответствующей основной образовательной программе для проведения входного и текущего оценивания, а также промежуточной аттестации обучающихся. ФОС является составной частью нормативно-методического обеспечения системы оценки качества освоения ООП ВО.

Фонд оценочных средств — комплект методических материалов, нормирующих процедуры оценивания результатов обучения, т.е. установления соответствия учебных достижений запланированным результатам обучения и требованиям образовательных программ, рабочих программ модулей (дисциплин).

Фонд оценочных средств сформирован на основе ключевых принципов оценивания:

   должны соответствовать поставленным целям обучения;

— надежности: использование единообразных стандартов и критериев для оценивания достижений;

— объективности: разные студенты должны иметь равные возможности добиться успеха.

Основными параметрами и свойствами ФОС являются:

— предметная направленность (соответствие предмету изучения конкретной учебной дисциплины);

— содержание (состав и взаимосвязь структурных единиц, образующих содержание теоретической и практической составляющих учебной дисциплины);

— объем (количественный состав оценочных средств, входящих в ФОС);

— качество оценочных средств и ФОС в целом, обеспечивающее получение объективных и достоверных результатов при проведении контроля с различными целями.

 

Промежуточным контролем знаний студентов в течение обучения являются:

— контрольные задачи;

— тестирование (тестовые задания по ключевым темам читаемой дисциплины);

анализа затрат и результативности деятельности предприятия МСК.

Методические указания и рекомендации по оценке знаний, умений, навыков при собеседовании.

Собеседование – средство контроля, организованное как специальная беседа преподавателя с обучающимся на темы, связанные с изучаемой дисциплиной, и рассчитанное на выяснение объема знаний обучающегося по определенному разделу, теме, проблеме и т.п. Для повышения объективности оценки собеседование может проводиться группой преподавателей/экспертов. Критерии оценки результатов собеседования зависят от того, каковы цели поставлены перед ним и, соответственно, бывают разных видов: – индивидуальное (проводит преподаватель) – групповое (проводит группа экспертов); – ориентировано на оценку знаний – ситуационное, построенное по принципу решения ситуаций.

Методические указания и рекомендации по подготовке реферата

имеют возможность применить на практике и получить новые знания по дисциплине «…».

Задачами написания данного реферата являются:

Систематизация и закрепление знаний по дисциплине «…»;

Применение этих знаний при решении практических задач;

Получение новых знаний.

Структура и основные требования к оформлению реферата

Структура реферата должна включать следующие разделы:

оформляется в соответствии с установленными требованиями. Он должен быть подписан автором.

Во введение необходимо отразить актуальность и практическую значимость рассматриваемых вопросов, сослаться на отечественный и зарубежный опыт решения аналогичных задач, показать неоднозначность методического и практического решения и возникающих в этой связи вопросов. Введение должно занимать 1-2 страницы машинописного текста, в нем не принято размещать графические и табличные материалы.

состоящая из нескольких параграфов, в которых излагаются теоретические и методические положения реферируемой темы, отечественный и зарубежный опыт. Все параграфы размещаются в тексте реферата последовательно с нумерацией и без группировки.

с выводами. В заключении необходимо сформулировать выводы по проделанной работе.

В приложение целесообразно выносить различные материалы конкретизирующего, иллюстративного, обосновывающего характера, если таковые имеются.

списке используемой литературы, указываются, в алфавитном порядке, литературные источники, используемые в ходе выполнения работы.

Исходя из рекомендуемой структуры, объем реферата должен составлять около 20-25 страниц компьютерного текста, набранного через полтора интервала, размер шрифта № 14.

В начале реферата приводится его содержания, включающее все разделы реферата с указанием страниц начала каждого раздела и параграфа.

В тексте не должны применяться сокращения слов, за исключением общепринятых.

Страницы реферата, а также таблицы, схемы и рисунки (помимо названия) должны быть пронумерованы. Номер и название таблицы указываются над ней, номер и название рисунка и схемы — под ними. При этом на каждую таблицу, схему или рисунок должна быть ссылка в тексте с анализом приводимых данных. Соответствующие диаграммы, схемы, графики и другие иллюстративные материалы должны быть оформлены на основе принятых унифицированных методов.

см.Приложение.

 

Методические указания и рекомендации по выполнению тестовых заданий

Тестовая система предусматривает вопросы / задания, на которые студент должен дать один или несколько вариантов правильного ответа из предложенного списка ответов. При поиске ответа необходимо проявлять внимательность. Прежде всего, следует иметь в виду, что в предлагаемом задании всегда б

На отдельные тестовые задания не существует однозначных ответов, поскольку хорошее знание и понимание содержащегося в них материала позволяет найти такие ответы самостоятельно. Именно на это студентам и следует ориентироваться, поскольку полностью запомнить всю получаемую информацию и в точности ее воспроизвести при ответе невозможно.

Кроме того, вопросы в тестах могут быть обобщенными, не затрагивать каких-то деталей.

Тестовые задания сгруппированы по темам учебной дисциплины. Количество тестовых вопросов / заданий по каждой теме дисциплины определено так, чтобы быть достаточным для оценки знаний студента по всему пройденному материалу.

(или как вариант промежуточного (см.Приложение)

 

АННОТАЦИИ ОЦЕНОЧНЫХ СРЕДСТВ ПО УЧЕБНОЙ ДИСЦИПЛИНЕ «Корпоративные финансы»

Программой учебной дисциплины предусмотрены следующие виды контроля, формы оценочных средств и критерии оценивания формируемых общекультурных и профессиональных компетенций:

 

Критерии

— правильные и полные ответы;

— правильные, но неполные ответы;

— ответы недостаточно полны и правильны;

— 86%-100% правильных ответов;

— правильные и полные ответы, активная работа в группе;

— правильные ответы, работа в группе недостаточно активна;

— минимальная активность, ответы недостаточно полны и правильны;

ставится, если выполнены все требования к докладу: обозначена проблема и обоснована её актуальность, сделан краткий анализ различных точек зрения на рассматриваемую проблему и логично изложена собственная позиция, сформулированы выводы, тема раскрыта полностью, даны правильные ответы на дополнительные вопросы.

– основные требования к докладу и его защите выполнены, но при этом допущены недочёты. В частности, имеются неточности в сообщении материала; отсутствует логическая последовательность в суждениях; на дополнительные вопросы при защите доклада даны неполные ответы.

– имеются существенные отступления от требований к докладу. В частности: тема освещена лишь частично; допущены фактические ошибки в содержании доклада или при ответе на дополнительные вопросы; во время защиты отсутствует вывод.

все задания в работе, процент правильности хода решения и вычислений не менее 85%, обоснованные выводы, правильная и полная их интерпретация.

— выполнено не менее 70% задания, правильный ход решения. Правильная, но не полная интерпретация выводов.

— выполнено не менее 50% всех заданий, в ходе решения могут быть ошибки. Значительные погрешности в решении, отсутствие выводов или неполная их интерпретация.

ставится, если выполнены все требования к написанию и защите реферата: обозначена проблема и обоснована её актуальность, сделан краткий анализ различных точек зрения на рассматриваемую проблему и логично изложена собственная позиция, сформулированы выводы, тема раскрыта полностью, выдержан объём, соблюдены требования к внешнему оформлению, даны правильные ответы на дополнительные вопросы.

– основные требования к реферату и его защите выполнены, но при этом допущены недочёты. В частности, имеются неточности в изложении материала; отсутствует логическая последовательность в суждениях; не выдержан объём реферата; имеются упущения в оформлении; на дополнительные вопросы при защите даны неполные ответы.

– имеются существенные отступления от требований к реферированию. В частности: тема освещена лишь частично; допущены фактические ошибки в содержании реферата или при ответе на дополнительные вопросы; во время защиты отсутствует вывод.

, который

— прочно усвоил предусмотренный программный материал;

— правильно, аргументировано ответил на все вопросы, с приведением примеров;

— показал глубокие систематизированные знания, владеет приемами рассуждения и сопоставляет материал из разных источников: теорию связывает с практикой, другими темами данного курса, других изучаемых предметов

— без ошибок выполнил практическое задание.

Обязательным условием выставленной оценки является правильная речь в быстром или умеренном темпе.

Дополнительным условием получения оценки «зачтено» могут стать хорошие успехи при выполнении самостоятельной и контрольной работы, систематическая активная работа на семинарских занятиях.

2. Оценка «не зачтено» Выставляется студенту, который не справился с 50% вопросов и заданий билета, в ответах на другие вопросы допустил существенные ошибки. Не может ответить на дополнительные вопросы, предложенные преподавателем. Целостного представления о взаимосвязях, компонентах, этапах развития культуры у студента нет.

Оценивается качество устной и письменной речи, как и при выставлении положительной оценки.

 

 

 

 

 

7.Учебно-методическое и информационное обеспечение дисциплины

7.1.Основная и дополнительная учебная литература, необходимая для освоения дисциплины

Основная:

.

 г.

Корпоративное управление. Словарь-справочник

М., 2012 г.

.

Международные экономические отношения: учеб./ под ред. Н.Н. Ливенцева, М., Проспект, 2012г.

Принципы корпоративных финансов.

г.

.

Финансы и политика корпораций: Сборник научных статей /под ред. А.В.Бухвалова, С.В.Котелкина. Спб: Изд-во С.-Петерб. ун-та, 2011

Дополнительная:

г.

// Корпоративные финансы. 2012.  № 4(8). С. 122-142.  [Статья].

Ковалев В.В., Либман А.В. Управление агентскими издержками в корпорации: введение в проблему //Вестник С.-Петерб. ун-та, 2011. Сер.5. Экономика.Вып.4.

.

Клаус Вернер. Ганс Вайс. Черная книга корпораций. Екатеринбург. 2012.

// Вопросы государственного и муниципального управления. 2013.  № 3. С. 133-165.  [Статья]

// Вопросы государственного и муниципального управления. 2013.  № 2. С. 118-130.  [Статья]

// Корпоративные финансы. 2012.  № 2(6). С. 110-124.  [Статья]

// Вопросы государственного и муниципального управления. 2012.  Т. 1. № 1. С. 7-18.  [Статья]

// Корпоративные финансы. 2012.  № 4(8). С. 122-142.  [Статья]

// Корпоративные финансы. 2013.  № 4(8). С. 106-113.  [Статья]

// Корпоративные финансы. 2012.  № 4(8). С. 88-105.  [Статья]

Шепелев Л.Е. Акционерный капитал в России: политика и динамика развития. //История финансовой политики в России: Сборник статей. СПб., 2013 г.

Цымбаленко Т.Т.и др. Статистика финансов в АПК: учеб. пособие – М.: Финансы и статистика,2012- 160с

7.3. Информационные технологии, используемые при осуществлении образовательного процесса по дисциплине, включая перечень программного обеспечения и информационных справочных систем

, стандартные офисные программы;

Электронные версии учебников, пособий, методических разработок, указаний и рекомендаций по всем видам учебной работы, предусмотренных вузовской рабочей программой, находящихся в свободном доступе для студентов;

Информационная система «Единое окно доступа к образовательным ресурсам»;

Презентация лекции по дисциплине.

Базы данных, информационно-справочные и поисковые системы:

;

и др.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Приложение 1

 

Фонд оценочных средств

»

 

Паспорт фонда оценочных средств

»

 

 

»

Эволюция управления и формы современной интеграции.

Крупнейшие корпоративные слияния, мировой опыт.

Франчайзинг, как гибридная форма объединения предприятий.

Особенности ФПГ, с точки зрения управления финансами корпораций.

Способность диффундирования, как отличительная особенность корпоративного управления.

Компоненты модели корпоративного управления.

Структура корпоративных отношений.

Государственное регулирование интеграционных процессов.

Оценка результатов финансово-экономической деятельности корпорации.

Роль и функции финансового менеджмента в корпоративных структурах.

Финансовое планирование и прогнозирование в корпоративных структурах, основные подсистемы.

Методы прогнозирования основных финансовых показателей корпорации.

Финансирование операционной деятельности корпораций.

Собственный капитал и его использование для финансирования деятельности корпораций.

Заемный капитал и его использование для финансирования деятельности корпораций.

Оптимизация финансовой структуры капитала корпораций.

Модели эффекта финансового рычага и их использование в принятии управленческих решений.

Управление собственным капиталом корпорации (на примере).

Дивидендная политика корпорации и критерии ее выбора.

Виды дивидендной политики корпораций.

Денежные потоки корпоративных структур, политика их формирования и использования.

Измерение и оценка денежных потоков в корпоративных структурах.

Роль платежного баланса в управлении денежными потоками в организации.

Управление инвестициями корпорации.

Оценка эффективности и риска инвестиционных проектов.

Инвестиционная политика корпорации (на примере).

Управление источниками долгосрочных инвестиций корпорации.

Современные технологии анализа кредитоспособности заемщика.

Инвестиции в хозяйственной деятельности предприятия.

 

 

МЕРНЫЕ ТЕМЫ НАУЧНЫХ ДОКЛАДОВ И РЕФЕРАТОВ

1. Организация финансовой службы корпорации.

2. Отраслевые особенности и их влияние на организацию финансов корпорации.

3. Финансовые права и ответственность корпорации.

4. Финансовая политика корпорации.

5. Формирование и использование денежных фондов корпорации.

6. Планирование и распределение прибыли корпорации.

7. Факторный анализ прибыли и рентабельности корпорации.

8. Влияние инфляции на финансовые результаты деятельности корпорации.

9. Пути повышения рентабельности работы корпорации.

10. Финансовая устойчивость корпорации и определяющие ее факторы.

11. Платежеспособность корпорации и методы ее повышения.

12. Ликвидность корпорации и влияющие на нее факторы.

13. Особенности финансового анализа на корпорации в условиях инфляции.

14. Ценовая политика корпорации.

15. Система финансовых резервов, создаваемых на корпорации.

16. Дебиторская задолженность корпорации и ее анализ.

17. Анализ источников финансирования корпорации.

18. Проблемы кредитования корпорации.

19. Системы и формы расчетов на корпорации.

20. Электронные системы денежных расчетов в корпорации.

21. Особенности инвестиционной политики корпорации на современном

этапе.

22. Амортизация и ее роль в обновлении основного капитала корпорации.

23. Эффект финансового рычага и политика рационального заимствования капитала.

24. Финансовая отчетность корпорации.

25. Финансовые проблемы формирования и использования основных

средств корпорации.

26. Финансовые проблемы формирования и использования оборотных

средств корпорации.

27. Анализ использования оборотных активов корпорации.

28. Финансово-экономическая потребность корпорации и ее расчет.

 

КОНТРОЛЬНЫХ ТЕСТОВ УСВОЕНИЯ ЗНАНИЙ

 

 

Тест 1

1. Финансовая тактика предприятия – это

— решение задач конкретного этапа развития финансовой системы предприятия

— определение долговременного курса в области финансов предприятия

— разработка принципиально новых форм и методов перераспределения денежных фондов предприятия

— решение крупномасштабных задач в области финансов предприятия

— система управления финансами предприятия в целях достижения максимальной прибыли

 

2. Выберите финансовые рычаги

— доход, дивиденд, дисконт

— планирование, кредитование, страхование

— аренда, лизинг, факторинг

— система расчетов, материальная ответственность

— ценообразование, процентная ставка, инвестирование

 

3. Функции финансов предприятий

— создание, перераспределение денежных фондов предприятия и контроль над этими процессами

— обеспечение своевременности платежей и дальнейшее распределение поступивших платежей

— мобилизация денежных ресурсов для выполнения определенной функции предприятия и контроль за их использованием

— обеспечение государства денежными средствами, регулирование экономических отношений предприятия с контрагентами

— стимулирование эффективной деятельности предприятия

 

4. Капитальные вложения – это

— процесс воспроизводства основных фондов предприятия

— вложение денежных средств в активы, приносящие максимальный доход

— долгосрочное вложение денежных средств в различные активы, в т.ч. в ценные бумаги

— вложение денежных средств в оборотные активы

— вложения, приносящие вкладчику определенный доход через регулярные промежутки времени

 

5. Норма амортизации основных фондов – это

— величина ежегодных амортизационных отчислений в % к балансовой стоимости фондов

— соотношение накопленной амортизации и остаточной стоимости основных фондов на начало года

— величина ежегодных амортизационных отчислений в % к ликвидационной стоимости фондов

— величина накопленной амортизации на начало года в % к среднегодовой балансовой стоимости фондов

— величина ежемесячных амортизационных отчислений в % к остаточной стоимости фондов на начало года

 

Тест 2

1. Собственные источники финансирования прямых инвестиций

— амортизационные отчисления

— ассигнования из бюджетов различных уровней

— долгосрочные кредиты банков

— средства за счет выпуска собственных ценных бумаг

— пени, штрафные санкции

 

2. Способы обеспечения исполнения обязанностей по уплате налогов и сборов:

— санкции

— пени, штрафные санкции

— арест имущества и приостановление операций по счетам в банке

— уголовная ответственность руководителя и главного бухгалтера предприятия

— приостановление операций по счетам в банке

 

3. Коэффициент оборачиваемости средств характеризует

— размер дохода от реализации в расчете на 1 тенге оборотных средств

— отношение дохода от реализации продукции к среднегодовой стоимости основных фондов

— соотношение собственных средств по отношению к сумме средств из всех возможных источников

— размер оборотных средств в расчете на 1 тенге дохода от реализации

— скорость оборота всех активов предприятия

 

4. Целью нормирования является

— определение рационального размера оборотных средств

— определение оптимального соотношения текущих активов к текущим обязательствам

— определение оптимального объема производства готовой продукции

— определение максимального размера кредиторской задолженности

— определение оптимального размера привлечения заемных средств

 

5. Моментом образования дохода от реализации при методе начислений является

— дата отгрузки продукции

— дата поступления средств на счета предприятия

— дата поступления авансового платежа

— дата заключения договора купли-продажи продукции

— дата заключения договора купли продукции

 

Тест 3

 

1. Что представляет собой оптовая цена предприятия

— цена изготовителей продукции, по которой они реализуют произведенную продукцию другим предприятиям

— цена, применяемая при коммерческих операциях подразделениями одного и того же предприятия

— цена, по которой реализуется и закупается продукция предприятий, независимо от форм собственности в порядке оптового оборота

— цена, по которой товары реализуются в розничной сети предприятиям, населению

— цена на произведенную продукцию, уровень которой соответствует ее себестоимости

 

2. На снижение себестоимости продукции влияют внутрипроизводственные факторы

— повышение технического уровня производства

— изменение состава и качества природного сырья

— изменение тарифов на энергоносители

— изменение размещения производства

— уменьшение ставки рефинансирования Национального банка РК

 

3. К постоянным расходам предприятия относятся

— повременная заработная плата

— затраты на технологическое топливо

— затраты на материалы

— сдельная заработная плата

— расходы на подготовку и освоение производства

 

4. Валовой доход предприятия определяется

— доход от реализации продукции минус себестоимость реализованной продукции

— доход от реализации продукции минус расходы периода

— доход от основной деятельности минус себестоимость реализованной продукции

— доход от реализации продукции плюс доход от не основной деятельности

— чистый доход минус себестоимость продукции

 

5. Понятие “порог рентабельности” отражает

— сумму дохода от реализации, при которой предприятие не имеет ни убытков, ни прибыли

— минимально необходимую сумму дохода от реализации для возмещения постоянных затрат на производство и реализацию продукции

— величину отношения полученного чистого дохода к затратам на производство

— отношение дохода от основной деятельности к доходу от реализации (без налогов)

— чистый доход предприятия необходимый для расширенного воспроизводства

 

Тест 4

 

1. На предприятии распределению на цели потребления и накопления подлежит

— чистый доход

— валовой доход

— доход от реализации продукции

— доход от основной деятельности

— доход от обычной деятельности после налогообложения

 

2. Какой вид лизинга предусматривает аренду оборудования в течение срока, который короче амортизационного периода

— оперативный

— экспортный

— импортный

— международный

— финансовый

 

3. Оперативное финансовое планирование включает составление

— кассового плана

— прогноза бухгалтерского баланса

— годового плана движения денежных средств

— плана отчета о расходах и доходах

— плана отчета о расходах

 

4. Затраты под урожай будущего года относятся к

— незавершенному производству

— производственным запасам

— расходам будущих периодов

— краткосрочным финансовым вложениям

— капитальным вложениям

 

5. Сумма НДС, подлежащая уплате в бюджет по облагаемому обороту определяется как

— разница между суммой НДС, начисленного по облагаемым оборотам и суммой налога, относимого в зачет

— разница между суммой НДС, относимого в зачет и суммой НДС начисленного по

облагаемым оборотам

— произведение налоговой ставки к размеру облагаемого оборота

— произведение налоговой ставки и стоимости реализуемой продукции

— произведение налоговой ставки и разница между суммой НДС

 

Тест 5

 

1. Составляющие финансового механизма

— финансовые методы, финансовые рычаги, правовое и нормативное обеспечение, информационное обеспечение

— финансовые методы, финансовые рычаги, система финансовых расчетов, информационное обеспечение

— финансовые методы, финансовые рычаги, информационное обеспечение, должностные лица

— финансовые методы, правовое и нормативное обеспечение, информационное обеспечение, финансовая служба

— финансовые рычаги

 

2. Прирост стоимости имущества предприятия в результате переоценки зачисляется в

— добавочный капитал

— фонд накопления

— фонд потребления

— фонд оплаты труда

— резерв предстоящих расходов и платежей

 

3. К собственным финансовым ресурсам предприятия относятся

— амортизационные отчисления

— средства облигационных займов

— вклады инвесторов в качестве предпринимательского капитала

— бюджетные ассигнования

— банковские кредиты

 

4. Вид денежной оценки основных фондов определяемый в результате их переоценки

— восстановительная стоимость

— остаточная стоимость

— ликвидационная стоимость

— первоначальная стоимость

— рыночная стоимость

 

5. При кумулятивном способе начисления амортизации, годовая сумма последней определяется исходя

— из первоначальной стоимости объекта и соотношения числа лет, остающихся до конца срока службы объекта и суммы чисел лет срока службы

— из остаточной стоимости основных фондов на начало года и нормы амортизации, исчисленной из срока полезной службы объекта

— из натурального показателя объема продукции в отчетном периоде и соотношения первоначальной стоимости объекта и предполагаемого объема продукции за весь период полезного использования объекта

— из первоначальной стоимости объекта и нормы амортизации, исчисленной из срока полезного использования этого объекта

— из нормы амортизации и восстановительной стоимости объекта основных фондов

 

Тест 6

 

1. Фондоемкость определяется

— отношением стоимости основных производственных фондов к доходу от реализации продукции

— отношением дохода от реализации продукции к стоимости основных производственных фондов

— отношением стоимости основных производственных фондов к численности работников

— отношением численности работников к стоимости основных производственных фондов

— отношением чистого дохода к стоимости основных и оборотных фондов

 

2. Фонды обращения функционируют

— в процессе обращения

— в процессе производства

— в процессе обращения и производства

— в прцессе потребления

— в прцессе реализации продукции

 

3. Длительность одного оборота в днях определяется как

— произведение остатков оборотных средств на число дней в отчетном периоде, разделенное на объем товарной продукции

— отношение суммы среднего остатка оборотных средств к сумме однодневного дохода от реализации

— отношение среднегодовой стоимости оборотных средств к доходу от реализации продукции

— отношение числа дней в отчетном периоде к среднегодовой стоимости оборотных средств

— отношение среднегодовой стоимости оборотных средств к сумме однодневного дохода от реализации

 

4. Средства, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в обороте и используются на законных основаниях

— устойчивые пассивы

— краткосрочные кредиты банка

— кредиторская задолженность

— часть нераспределенного чистого дохода отчетного года

— резервный капитал

 

5. Плановая величина дохода от реализации расчетным методом определяется

— нереализованные остатки готовой продукции на начало планируемого периода плюс товарная продукция планируемого периода минус остатки нереализованной готовой продукции на конец планируемого периода

— объем сопоставимой реализованной продукции умножить на цену единицы продукции

— объем сопоставимой реализованной продукции умножить на себестоимость единицы продукции

— остатки нереализованной готовой продукции на конец отчетного периода плюс товарная продукция отчетного периода минус остатки нереализованной готовой продукции на конец планового периода

— объем сопоставимой реализованной продукции умножить на себестоимость единицы продукции

 

Тест 7

 

1. На величину дохода от реализации продукции в сфере производства влияют

— ассортимент выпускаемой продукции

— своевременное оформление платежных документов

— уровень применяемых цен

— ритмичность отгрузки

— применяемые формы расчетов

 

2. Коммерческая себестоимость продукции включает затраты

— на производство и реализацию продукцию

— на управление производством

— на вспомогательные и основные материалы

— на сбыт продукции

— на основные материалы

 

3. Классификация затрат на производство по экономическим элементам затрат используется для

— составления сметы затрат на производство

— расчета себестоимости единицы конкретного вида продукции

— исчисления затрат на материалы

— установления цены изделия

— определения затрат на заработную плату

 

. Чистый доход (убыток) предприятия определяется

— доход (убыток) от обычной деятельности после налогообложения плюс доход(убыток) от чрезвычайных ситуаций

— доход(убыток) от основной деятельности плюс доход (убыток) от неосновной

деятельности

— доход (убыток) от обычной деятельности до налогообложения минус корпоративный подоходный налог

— доход (убыток) от основной деятельности плюс валовой доход

— доход от реализации минус себестоимость реализованной продукции

 

. Не является объектом обложения налогом на имущество

— транспортные средства

— стоимость имущества не используемая в предпринимательской деятельности

— стоимость вновь вводимых основных средств в эксплуатацию

— оборотные фонды

— внеоборотные активы

. Рентабельность продаж определяется как

— отношение дохода от основной деятельности к доходу от реализации

— отношение дохода от основной деятельности к полной себестоимости продукции

— отношение чистого дохода к чистым активам

— отношение чистого дохода к стоимости внеоборотных активов

— отношение дохода от основной деятельности к среднегодовой стоимости основных и оборотных фондов.

 

ПРИМЕРНЫЙ ПЕРЕЧЕНЬ ВОПРОСОВ К ЗАЧЕТУ

1. Понятие и функции финансов корпорации.

тика активов корпорации.

фикация.

4. Внеоборотные активы корпорации.

5. Основные принципы организации финансов корпорации.

6. Факторы, влияющие на финансово-эксплуатационную потребность корпорации.

7. Источники финансирования оборотных активов.

8. Расчет потребности в оборотных активах по сырью и материалам, виды

запасов.

9. Формирование и использование денежных фондов корпораций.

10. Финансовый механизм корпорации.

11. Показатели эффективности использования оборотных активов корпорации.

12. Основные факторы, влияющие на организацию финансов корпорации.

13. Абсолютное и относительное высвобождение оборотных активов.

14. Классификация затрат корпорации.

15. Дебиторская задолженность предприятия и ее анализ.

16. Классификация расходов и доходов корпорации для исчисления прибыли.

17. Классификация дебиторской задолженности по срокам возникновения.

18. Экономическое содержание, функции и виды прибыли.

19. Расчет реальной и сомнительной дебиторской задолженности корпорации.

20. Экономическое содержание и источники финансирования основного

капитала.

21. Ведомость непогашенных остатков и ее использование.

22. Финансовые службы предприятия: структура и функции.

23. Источники финансирования корпорации.

24. Анализ финансовой устойчивости корпорации.

25. Эффект финансового рычага (финансовый леверидж).

26. Методы дифференциации затрат корпорации.

27. Организация денежных расчетов на корпорации.

28. Расчет точки безубыточности (метод direct-costing).

29. Налично-денежные операции.

30. Эффект операционного рычага (производственный леверидж).

31. Основные формы безналичных расчетов корпорации.

32. Порог рентабельности и запас финансовой прочности корпорации.

33. Рентабельность корпорации показатели, методы расчета и пути ее повышения.

34. Формирование и использование прибыли корпорации.

35. Страхование: сущность и функции.

36. Балансовая, налогооблагаемая и чистая прибыль корпорации.

37. Состав и классификация оборотных активов корпорации.

38. Факторы, влияющие на прибыль корпорации.

39. Оценка финансового состояния корпорации.

40. Факторный анализ прибыли от реализации продукции корпорации.

41. Организация финансовой деятельности корпорации.

 

Темы контрольных работ

выбирает тему по начальной букве своей фамилии)

 

— Анализ финансовых результатов деятельности предприятия.

— Финансовый рычаг.

— Рентабельность капитала.

— Выпуск облигаций (акций).

Эффективность использования заемного капитала.

— Коммерческий кредит.

— Показатели эффективности деятельности организации.

— Коэффициент финансовой зависимости.

— Методы анализа рисков.

— Коэффициент оборачиваемости.

— Стоимость основных средств.

— Финансирование капитальных вложений.

— Инструменты регулирования производственной и коммерческой деятельности предприятий.

сточники формирования финансовых ресурсов.

— Структура финансового рынка.

— Методы нормирования.

— Ресурсы рынка капиталов.

— Финансовое посредничество.

— Классификация затрат.

— Структура оборотных средств.

— Материальные и нематериальные активы.

— Заемные источники финансирования.

— Амортизационные отчисления.

— Система управления финансами предприятия.

— Лизинговые операции.

— Рентабельность инвестиций.

 

Темы для работы по методу развивающейся кооперации

организации процесса обучения).

Содержание и задачи финансовой работы на предприятии.

Роль и методы финансового планирования.

Основные виды финансового планирования.

Стратегия и тактика управления.

.

.

.

.

.

.

Дивидендная политика в организации.

Стратегия финансирования текущих активов.

Лизинг, как источник финансирования.

Амортизация основных средств.

.

Виды реорганизации корпораций.